В квике премия по опциону, Согласие на обработку персональных данных

Премия по опционам-??

В традиционном понимании волатильность — это диапазон ценовых колебаний актива за год, выраженный в процентах.

где заработать деньги отзывы опционы с бонусами и роботов

Среди биржевых активов можно выделить менее волатильные инструменты и такие, волатильность которых весьма высока. Причём в различные периоды времени волатильность может как повышаться, так и снижаться. Торговцы опционами уделяют ей большое внимание, так как распределение ожидаемой волатильности Implied volatility, IV по опционным страйкам неравномерно и, как правило, страйки с максимальной волатильностью имеют большую вероятность быть достигнутыми ценой базового актива.

как найти работу в интернете без вложений

Собственно, в этом эффекте и заключается индикаторная природа IV. Логика ожидаемой волатильности Для начала разберём, что такое ожидаемая волатильность и чем она отличается. Как правило, когда речь заходит о волатильности, подразумевается историческая волатильность Historical volatility, HVкоторая показывает, насколько сильны были ценовые колебания инструмента в прошлом.

Но если точнее, то HV — это в квике премия по опциону отклонение от вектора ожидаемого ценового значения торгового инструмента, вычисляемое на основе дэйлитрэйд бинарные опционы данных, которое выражается в процентах и приводится к годовому периоду.

HV — это уже история, а вот IV позволяет некоторым образом заглянуть в будущее, так как показывает ожидания участников торгов.

в квике премия по опциону

Дело в том, что в модели Блэка-Шоулза для расчёта цены опционов предполагается равная волатильность по всем страйкам, что является одним из допущений модели, которое не соответствует действительности. Полученное значение и будет IV, которое покажет, какую волатильность и на каких страйках ожидают участники торгов. Если базовый актив, например, склонен к снижению, то продавцы путов будут закладывать этот потенциал в опционные премии, так как снижение может быть и более выраженным, и продавцам путов нужно обезопасить себя бОльшими ценами.

в квике премия по опциону

В данном случае произойдёт увеличение ожидаемой волатильности в дальних путах. Если же актив склонен к росту, то продавцы коллов будут запрашивать бОльшую премию за коллы на страйках, куда возможно осуществление восходящего движения.

Из песочницы Программ для анализа и управления портфелями опционов. Они есть в торговых терминалах, в виде отдельных коммерческих продуктов или сервисов на сайтах. У таких программ есть ряд ограничений: портфели привязаны к торговой платформе, котировки подкачиваются из определённого источника, а рассчитать параметры или сценарии можно только предусмотренные ПО.

Таким образом, по распределению ожидаемой волатильности по опционным страйкам можно судить о том, на какие движения в бОльшей степени закладываются профессиональные участники. Обычно наименьшая IV на центральном страйке несколько возрастает у дальних опционов вне денег и по коллам, и по путам.

опцион на работе

И если по коллам это возрастание выше, то вероятен рост рынка, а если IV больше в путах, то вероятно рыночное снижение.

Еще по теме